– einfach erklärt und zum Nachmachen geeignet
Wenn es um das Investieren geht, verfolge ich überwiegend eine Dividendenstrategie. Ein Ansatz, der die Gemüter spaltet. Die einen sagen: „Dividenden entziehen dem Unternehmen Kapital, das lieber ins Wachstum fließen sollte.“ Andere meinen, dass Dividenden den Aktienkurs „künstlich“ drücken.
Ich halte dagegen – und zwar mit guten Gründen.
Schaut euch qualitativ hochwertige Dividendenaktien an: Viele davon bieten sowohl solides Wachstum als auch regelmäßige Ausschüttungen und sogar kontinuierliche Dividendensteigerungen. Dazu kommt ein enormer Vorteil: Ihr erhaltet planbare, regelmäßige Zahlungen, die ihr reinvestieren könnt, ohne etwas verkaufen zu müssen. Oder ihr nutzt die Ausschüttungen für andere Zwecke – das bleibt euch überlassen.
Was man bei Vergleichen nicht vergessen darf: Der reine Aktienkurs eines Dividendenzahlers reicht für eine Bewertung nicht aus. Man muss den Kurs um die ausgeschütteten Dividenden nach oben korrigieren, erst dann lässt er sich fair mit Nicht-Dividendenzahlern vergleichen.
Am Ende findest du eine kleine Auswahl meiner Positionen – aber jetzt erst einmal zum Grundgerüst meiner Strategie.
🔍 Wie mein Depot aktuell aufgebaut ist
Derzeit besteht mein Portfolio aus:
- 65 % Aktien
- 30 % ETFs & Fonds
- 5 % Zertifikaten (Edelmetalle)
Insgesamt halte ich 24 verschiedene Positionen, davon rund 90 % Dividendenzahler und 10 % reine Wachstumswerte.
Was die Diversifikation angeht, liegt der Durchschnittsanteil pro Position aktuell bei etwa 4,17 %. Langfristig möchte ich diesen Wert auf 2,0–2,5 % senken – also etwa 40 bis 50 Positionen. Das ist aus meiner Sicht die ideale Anzahl für Privatanleger: überschaubar, aber breit genug für solide Stabilität und Wachstum.
Mein Ziel dabei:
- Keine Position soll mehr als 5 % des investierten Kapitals ausmachen.
- Der Aktienanteil soll weiterhin zwischen 60–65 % liegen.
- ETF- und Fondsanteil bleibt ebenfalls ungefähr konstant.
- Zertifikate möchte ich auf etwa 10 % erhöhen und zukünftig durch einzelne Anleihen ergänzen.
🧭 Wie wähle ich meine Investments aus?
1. ETF- und Fondsauswahl
Hier passiert ein großer Fehler, den viele unterschätzen:
Ein Portfolio kann zehn ETFs und Fonds enthalten – aber wenn diese zu 70–80 % identisch aufgebaut sind, habt ihr keine Diversifikation, sondern lediglich mehrere Varianten desselben Inhalts.
Achtet daher unbedingt auf:
✔ Inhaltliche Überschneidungen
Schaut euch die Top-Positionen an. Wenn ein ETF hunderte Werte hat, aber 40 % des Vermögens in fünf Unternehmen stecken, ist er möglicherweise riskanter, als er aussieht.
Wie sieht es bei meinen ETF’s und Fonds aus? Das zeige ich euch:
Die Top 10 Positionen und ihre Gewichtung. Überschneidungen sind farblich gekennzeichnet.
✔ Kosten
- Fonds: unter 2 % laufende Kosten (in Ausnahmefällen bis 2,5 % vertretbar)
- ETFs: unter 0,5–1,0 %
Kosten müssen aber immer in Relation zur Performance gesehen werden. Ein günstiger Fonds, der schlecht läuft, bringt nichts – ein etwas teurerer, der dafür durchstartet, dagegen sehr viel.
✔ Ausschüttend oder thesaurierend?
- Dividendenstrategie → ausschüttend
- Für langfristigen Vermögensaufbau → thesaurierend möglich (aber steuerlich im Blick behalten!)
Wichtig: Auch thesaurierende ETF-Gewinne werden seit einigen Jahren jährlich versteuert, egal ob ausgeschüttet oder nicht. Ich rate daher zu Banken, die das automatisch regeln.
✔ Historische Entwicklung & Krisenverhalten
Niemand kann die Zukunft vorhersagen, aber ein ETF, der:
- in Krisen stabil bleibt,
- langfristig sauber wächst,
- regelmäßige und steigende Ausschüttungen liefert,
ist im ersten Schritt meist keine schlechte Wahl.
📈 Aktienauswahl – Dividendenkönige & globale Player
Bei Einzelaktien suche ich gezielt nach:
- Dividendenaristokraten
- Dividendenkönigen
- soliden, bewährten Global Playern
Hier ein paar Beispiele, die zeigen, warum Dividendenstrategien langfristig extrem stark sein können:
📌 Beispiel 1: Coca-Cola (Dividendenkönig – 63 Jahre Dividendenerhöhungen)
- Kauf: 04.01.2010 zu 19,85 €
- Investition: 100 Aktien = 1.985 €
- Dividende 2010: 0,66 € → 66 € Auszahlung
10 Jahre später:
- Kurs: 49,41 €
- Wert: 4.941 € → +249 %
- Dividende 2020: 1,47 € → 147 €
Damit beträgt die Dividendenrendite auf den ursprünglichen Kaufpreis 7,41 %.
📌 Beispiel 2: Sanofi (29 Jahre Dividendensteigerungen)
- Kauf: 08.01.2010 zu 55,79 €
- Investition: 5.579 €
- Dividende 2010: 240 € (4,03 %)
Nach 10 Jahren:
- Kurswert 2020: 9.201 € → +65 %
- Dividende: 315 € → 5,65 % auf das eingesetzte Kapital
📌 Beispiel 3: Medtronic (48 Jahre Dividendensteigerungen)
- Kauf: 2010 zu 31,00 €
- Investition: 3.100 €
- Dividende damals: 63 € (2,03 %)
Januar 2020:
- Kurs: 101,50 € → 10.150 € → +227 %
- Dividende: 200 € → 6,45 % auf das eingesetzte Kapital
Natürlich ist historische Performance kein Garant für die Zukunft – aber Unternehmen, die seit Jahrzehnten durch Krisen gehen und trotzdem wachsen, sind ein guter erster Anhaltspunkt.
🧠 Mein wichtigster Rat: Geduld
Ich empfehle allen, die keine tiefgreifende Markterfahrung haben:
➡️ Kein aktives Trading
➡️ Langfristiges Investieren
➡️ Emotionen raus, Disziplin rein
Kurse fallen – das gehört dazu. Wer langfristig denkt, kommt oft entspannter und mit einem stabileren Ergebnis durchs Börsenleben.
🧩 Kurz zusammengefasst: Meine Grundregeln
- In solide Unternehmen investieren, die man versteht
- Auf langfristiges Wachstum und stabile oder steigende Dividenden achten
- Kosten, Diversifikation und Krisenverhalten im Blick behalten
- Geduld bewahren
- Nie mehr investieren, als man bereit ist zu verlieren
- Historie prüfen – Zukunft realistisch einschätzen
⚠️ Hinweis
Dies sind lediglich Hinweise und Einblicke in meine persönliche Strategie. Es handelt sich nicht um eine professionelle Anlageberatung. Investitionen bergen immer Risiken – informiert euch gründlich und trefft eure Entscheidungen bewusst.
⚠️ Mehr zum Thema
Mein Portfolio findet ihr HIER
Achtung das Portfolio entwickelt sich stetig weiter und entspricht noch nicht meinen Zielvorgaben. Anzahl der Positionen kann variieren
Um den Einstieg in den Aktienmarkt zu erleichtern, ein paar Hinweise HIER und HIER.